टेक्निकल एनालिसिस
कैंडलस्टिक पैटर्न के बारे में समझते हुए, हमने एंट्री (Entry) और स्टॉपलॉस (Stoploss) प्व� ..
टेक्निकल एनालिसिस क्या है?
पिछले कई अध्यायों को पढ़ने के दौरान हमने कई बार टेक्निकल एनालिसिस का ज़िक्र किया। अब हम आगे इसकी विस्तृत जानकारी लेते हुए देखेंगे कि टेक्निकल एनालिसिस कितना बहुमुखी हो सकता है। हम टेक्निकल एनालिसिस का आधार बनने वाले प्राथमिक अनुमानों और धारणाओं को भी देखेंगे। चलिए, हमेशा की तरह, पहले टेक्निकल एनालिसिस पर ध्यान देते हैं।
टेक्निकल एनालिसिस क्या है?
टेक्निकल एनालिसिस एक निवेश विश्लेषण तकनीक है जिसमें मूल्य के संभावित भविष्य के रूझानों की भविष्यवाणी करने के लिए एसेट के पिछले मूल्य और रूझानों का अध्ययन करते हैं। यह ऐतिहासिक जानकारी का उपयोग करके आने वाले भविष्य का अनुमान लगाने की कोशिश करता है, ताकि ट्रेडर संभावित रूझानों का इस्तेमाल कर मुनाफ़ा कमा सकें।
जैसा कि आप देख सकते हैं कि इस तकनीक का मुख्य उद्देश्य ऐतिहासिक मूल्य रूझानों का विश्लेषण करके भविष्य की कीमत के रूझान का अनुमान लगाना है। यह दृष्टिकोण फंडामेंटल एनालिसिस से बहुत अलग है, जो हर दिशा से निवेश का मूल्यांकन करने और एक एसेट को प्रभावित करने वाले मात्रात्ममक और गुणात्मक कारकों का विश्लेषण करने पर केंद्रित है। वास्तव में यह अंतर ही शेयरों और दूसरे एसेट के टेक्निकल एनालिसिस को बहुमुखी बनाता है।
बहुमुखी प्रयोग
चलिए रोज़मर्रा की दो गतिविधियां लेते हैं जैसे, खाना बनाना और ड्राइविंग। अब खाना पकाने के लिए प्रत्येक व्यंजन की रेसिपी अलग है। आप एक ही रेसिपी से दो अलग अलग व्यंजन बनाकर, अलग अलग स्वाद की उम्मीद नहीं कर सकते। दूसरे शब्दों में, हर बार जब आप नया व्यंजन बनाते हैं तो आपको अलग सामग्री का उपयोग करने और इसके लिए अलग विधि का पालन करने की आवश्यकता होती है।
फंडामेंटल एनालिसिस कुछ ऐसा ही है। जैसे, हर एसेट के फंडामेंटल पूरी तरह से अलग होते हैं, इसलिए उन मूल सिद्धांतों के विश्लेषण की प्रक्रिया भी हर निवेश विकल्प के लिए बदलती है। उदाहरण के तौर पर, हमने पहले के एक मॉड्यूल में देखा कि इक्विटी शेयरों का फंडामेंटल एनालिसिस करने के लिए आपको उद्योग का मूल्यांकन करने, कंपनी का आकलन करने और फिर उसके फाइनेंशियल्स का विश्लेषण करने के बाद शेयर के मूल्य पर पहुँचना होता है। अब अगर आप एक अलग एसेट, जैसे कृषि उत्पाद का फंडामेंटल एनालिसिस कर रहे हैं, तो ये दृष्टिकोण उस पर काम नहीं करेगा।
8.1 – एनगल्फिंग पैटर्न (The Engulfing Pattern) सिंगल कैंडलस्टिक पैटर्न में एक ट्रेडर को केवल ..
9.1 – हरामी पैटर्न (The Harami Pattern) इससे पहले कि आप कुछ और सोचें हम बता देते हैं, ‘हरा� ..
अंतिम दो कैंडलस्टिक पैटर्न जिनका हम अध्ययन करेंगे वो हैं – मॉर्निंग स्टार ..
हम सब ने स्कूल में औसत के बारे में सीखा है, मूविंग एवरेज उसी का एक विस्तार है। � ..
यदि आप किसी ट्रेडर के ट्रेडिंग टर्मिनल पर स्टॉक चार्ट को देखते हैं, तो आपको च� ..
15.1 मूविंग एवरेज कन्वर्जेंस एंड डाइवर्जेंस (Moving Average Convergence and Divergence – MACD) सत्तर के दश ..
18.1- ट्रेडिंग रेंज (Trading Range) डबल और ट्रिपल फॉर्मेशन के बाद अगला मुद्दा रेंज वाला ब� ..
19.1 – चार्टिंग सॉफ्टवेयर (The charting Software) पिछले 18 अध्यायों में हमने टेक्निकल एनालिस ..
ऐवरज डायरेक्शनल इंडेक्स (Average Directional Index- ADX) ऐवरज डायरेक्शनल इंडेक्स, डायरेक्शनल म ..
तकनीकी विश्लेषक का टूलबॉक्स - Technical Analyst's Toolbox
बार चार्ट, कैंडलस्टिक चार्ट लाइन चार्ट या प्वाइंट एंड फिगर चार्ट इत्यादि तकनीकी विश्लेषक के टूल बॉक्स का हिस्सा हैं। चलिए इनके बारे में कुछ बेसिक जानकारी प्राप्त करते है।
बार चार्ट, कैंडलस्टिक चार्ट लाइन चार्ट या प्वाइंट एंड फिगर चार्ट इत्यादि तकनीकी विश्लेषक के टूल बॉक्स का हिस्सा हैं। चलिए इनके बारे में कुछ बेसिक जानकारी प्राप्त करते है।
Bar Chart
Bar Chart का प्रयोग किसी भी शेयर या स्टॉक के particular समय की मूवमेंट के लिए उपयोग किया जाता है यह किसी भी stock या commodity या forex share के कुछ समय के अवधि ( 15 minutes, 1 hours, 1 day इत्यादि।) का ओपनिंग, हाई, लो, और क्लोज को जानने के लिए प्रयोग किया जाता है। Technical Analysis बार चार्ट या किसी और तरह के चार्ट जैसे कि कैंडलस्टिक या लाइन चार्ट को शेयर कि प्राइस का मूवमेंट को दर्शाने के लिए उपयोग किया जाता है।
Basic Terminology Of Technical Analysis
Bull -
Bull का मतलब bullish होता है। स्टॉक मार्केट की भाषा में bull का मतलब शेयर बाजार की दिशा का मूवमेंट ऊपर जाने का होता है।
Bear-
Bear का मतलब bearish होता है। अगर शेयर मार्केट की दिशा आपको ऐसा लगता है कि नीचे की तरफ जाएगी तो यह स्टॉक मार्केट की भाषा में bearish कहलाता है।
Intraday -
Intraday ट्रेडर्स को बेसिकली day traders भी कहा जाता है। इसमें आपको मार्केट ओपन होने के बाद शेयर को खरीदना होता है और मार्केट के closed होने से पहले शेयर को sell करना होता है। यानी कि आज ही शेयर खरीदना और आज ही उसी शेयर को बेचना शेयर मार्केट में Intraday trading कहलाता है।
Swing Trading -
Swing trading का शेयर बाजार में मतलब यह है कि आज किसी भी स्टॉक को खरीदना और एक से ज्यादा लगभग 1 सप्ताह तक होल्ड करना और उसके बाद में sell कर देना स्टॉक मार्केट में स्विंग ट्रेडिंग कहा जाता है।
Assumptions In Technical Analysis
1. बाजार टेक्निकल एनालिसिस की कीमत में हर चीज शामिल होती है-
इसमें ऐसा माना जाता है कि किसी भी स्टॉक से जुड़ी जानकारी या समाचार शेयर की कीमत में involve हो जाती है। उदाहरण के तौर पर किसी shareholder को ऐसी जानकारी प्राप्त होती है, कि अगले माह कंपनी का आने वाला नतीजा अच्छा होने वाला है। तो वह चुपचाप से उस शेयर को खरीद लेता है। लेकिन एक अच्छा टेक्निकल एनालिस्ट उसी जानकारी को शेयर की चाल चलन से समझ लेता है। ऐसा इसलिए क्योंकि इसका असर शेयर की कीमत पर दिखने लगता है।
2. शेयर का प्राइस एक ट्रेंड पर चलता है-
Technical analysis में ऐसा assume किया गया है कि किसी भी स्टॉक के प्राइस ट्रेंड और पैटर्न के साथ उप और डाउन होता है। अगर आसान भाषा में समझें तो इसका मतलब यह हुआ कि टेक्निकल एनालिसिस में स्टॉक के price में तेजी और मनदी आने का कारण ट्रेंड और पैटर्न होता है।
Basic Terminology Of Technical Analysis
Bull -
Bull का मतलब bullish होता है। स्टॉक मार्केट की भाषा में bull का मतलब शेयर बाजार की दिशा का मूवमेंट ऊपर जाने का होता है।
Bear-
Bear का मतलब bearish होता है। अगर शेयर मार्केट की दिशा आपको ऐसा लगता है कि नीचे की तरफ जाएगी तो यह स्टॉक मार्केट की भाषा में bearish कहलाता है।
Intraday -
Intraday ट्रेडर्स को बेसिकली day traders भी कहा जाता है। इसमें आपको मार्केट ओपन होने के बाद शेयर को खरीदना होता है और मार्केट के closed होने से पहले शेयर को sell करना होता है। यानी कि आज ही शेयर खरीदना और आज ही उसी शेयर को बेचना शेयर मार्केट में Intraday trading टेक्निकल एनालिसिस कहलाता है।
Swing Trading -
Swing trading का शेयर बाजार में मतलब यह है कि आज किसी भी स्टॉक को खरीदना और एक से ज्यादा लगभग 1 सप्ताह तक होल्ड करना और उसके बाद में sell कर देना स्टॉक मार्केट में स्विंग ट्रेडिंग कहा जाता है।
Assumptions In Technical Analysis
1. बाजार की कीमत में हर चीज शामिल होती है-
इसमें ऐसा माना जाता है कि किसी भी स्टॉक से जुड़ी जानकारी या समाचार शेयर की कीमत में involve हो जाती है। उदाहरण के तौर पर किसी shareholder को टेक्निकल एनालिसिस ऐसी जानकारी प्राप्त होती है, कि अगले माह कंपनी का आने वाला नतीजा अच्छा होने वाला है। तो वह चुपचाप से उस शेयर को खरीद लेता है। लेकिन एक अच्छा टेक्निकल एनालिस्ट उसी जानकारी को शेयर की चाल चलन से समझ लेता है। ऐसा इसलिए क्योंकि इसका असर शेयर की कीमत पर दिखने लगता है।
2. शेयर का प्राइस एक ट्रेंड पर चलता है-
Technical analysis में ऐसा assume किया गया है कि किसी भी स्टॉक के प्राइस ट्रेंड और पैटर्न के साथ उप और डाउन होता है। अगर आसान भाषा में समझें तो इसका मतलब यह हुआ कि टेक्निकल एनालिसिस में स्टॉक के price में तेजी और मनदी आने का कारण ट्रेंड और पैटर्न होता है।
Best Technical Analysis Books in Hindi
यहां कुछ किताबों का जिक्र करना जरूरी होता है जो निश्चित रूप से उन निवेशकों के लिए उपयोगी साबित होंगे जो टेक्निकल एनालिसिस सीखना चाहते हैं, ऐसा करके वो अपने निवेश की क्षमता को बढ़ा सकते हैं।
इस किताब में टेक्निकल एनालिसिस को समझने के लिए कुछ चार्ट्स को दर्शाया गया है और उसकी मदद से लोगों को मार्केट के बारे में समझाने की कोशिश की गई है।
ट्रेडनीति
क्या आप भी शेयर मार्केट की अलग-अलग किताबें पढ़ कर परेशान हैं और एक ऐसे किताब की तलाश में हैं जो आपके सारे सवालों का जवाब दे सके तो समझिए कि आपकी तलाश ट्रेडनीति नाम की इस किताब ने पूरी कर दी।
| प्रकाशन वर्ष | 2020 |
| लेखक | युवराज एस. कलशेट्टी |
| रेटिंग | 3.5 स्टार |
इस किताब में शेयर मार्केट से जुड़ी लगभग हर छोटे से छोटे टर्म को विस्तारपूर्वक बताया गया है। आप चाहे किसी भी मार्केट में ट्रेड क्यूँ ना करना चाहें, शेयर मार्केट, कमोडिटी मार्केट या करंसी मार्केट, आप इंट्राडे ट्रेडिंग करना चाहें, पोजिशनल ट्रेडिंग या इन्वेस्टमेंट इस किताब में हर प्रकार के ट्रेडिंग के बारे में जानकारी दी गई है।
स्विंग ट्रेडिंग विथ टेक्निकल एनालिसिस
ऐसे ट्रेडर जो शॉर्ट टर्म में ज्यादा रिटर्न पाना चाहते हैं उनके लिए स्विंग ट्रेडिंग के बारे में जानना फायदेमंद होगा। हालांकि लोगों के मन में स्विंग ट्रेडिंग और इंट्राडे ट्रेडिंग को लेकर थोड़ा कन्फ्यूजन है लेकिन दोनों में टाइम पीरियड को लेकर अंतर होता है।
इंट्राडे का टाइम पीरियड जहां एक दिन का होता है वहीं स्विंग ट्रेडिंग का टाइम पीरियड 24 घटे से लेकर कुछ हफ्तों तक का हो सकता है। इसी अंतर को गहराई से समझने के लिए आपको “ स्विंग ट्रेडिंग विथ टेक्निकल एनालिसिस” की किताब मदद करेगी।
स्टॉक मार्केट एंड टेक्नीकल एनालिसिस
बिगिनर्स के लिए टेक्निकल एनालिसिस को समझने के लिए अभिजीत जिंगाडे की किताब स्टॉक मार्केट एंड टेक्नीकल एनालिसिस भी काफी अच्छी कही जा सकती है।
यह किताब स्टॉक मार्केट और टेक्निकल एनालिसिस के बेसिक्स को आसान भाषा में समझाती है जिसे फर्स्ट टाइम ट्रेड करने वाला भी आसानी से समझ सकता है।
जब किसी ट्रेडर को शुरुआती दौर में ऐसी किताबें मिलती है तो मार्केट में एक निवेशक के तौर पर उसका विश्वास बढ़ता है।
| प्रकाशन वर्ष | 2019 |
| लेखक | अभिजीत जिंगाडे |
| रेटिंग | 4 स्टार |